Mô hình APT một nhân tố và tài sản đơn
Nếu không tồn tại cơ hộỉ Arbitrage, phần bù rủi ro của danh mục đầu tư được đa dạng hóa hiệu quả phải tỷ lệ với hệ sổ beta của nó. Đối với bất kỳ hai danh mục được đa dạng hóa hiệu quả, p và Q, ta có thể viết: Câu hỏi là